每經(jīng)記者｜袁園    每經(jīng)編輯｜廖丹    

3月19日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從業(yè)內(nèi)獲悉，新能源車(chē)險(xiǎn)自主定價(jià)系數(shù)區(qū)間已完成新一輪調(diào)整，由[0.6，1.4]擴(kuò)圍至[0.55，1.45]。這是繼2025年9月以來(lái)的第二次擴(kuò)圍，距離[0.5，1.5]的最終目標(biāo)僅一步之遙。

“行業(yè)已經(jīng)在3月6日左右完成了調(diào)整?！庇袠I(yè)內(nèi)人士在跟《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者交流時(shí)表示，本次調(diào)整對(duì)新能源車(chē)險(xiǎn)的保費(fèi)影響不會(huì)太大，除卻個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)較高的車(chē)輛會(huì)出現(xiàn)價(jià)格波動(dòng)外，大部分車(chē)輛的車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)不會(huì)出現(xiàn)太大的價(jià)格變化。

新能源車(chē)險(xiǎn)自主定價(jià)系數(shù)再擴(kuò)圍

近年來(lái)，新能源車(chē)險(xiǎn)相關(guān)話(huà)題時(shí)常引起熱議。作為區(qū)別于傳統(tǒng)燃油車(chē)的“新事物”，新能源車(chē)雖然在技術(shù)創(chuàng)新與市場(chǎng)滲透率上高歌猛進(jìn)，但在保險(xiǎn)這個(gè)略顯傳統(tǒng)的領(lǐng)域卻遭遇了“成長(zhǎng)的煩惱”。

從保險(xiǎn)視角來(lái)看，新能源車(chē)帶來(lái)的不僅是精算模型的調(diào)整，更是一套全新的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)邏輯。一方面，其高昂的電池成本、集成化的車(chē)身結(jié)構(gòu)以及復(fù)雜的智能傳感器，使得單車(chē)維修費(fèi)用遠(yuǎn)高于傳統(tǒng)燃油車(chē)，輕微的剮蹭可能因傳感器損壞而演變?yōu)樯先f(wàn)元的理賠；另一方面，新能源車(chē)主年輕化、出行頻率高等特征，也推高了出險(xiǎn)率，這讓保險(xiǎn)公司在早期一度陷入“定價(jià)迷茫”。

但隨著數(shù)據(jù)沉淀和風(fēng)險(xiǎn)模型的完善，保險(xiǎn)公司對(duì)于新能源車(chē)險(xiǎn)的定價(jià)日益完善，但想要更精準(zhǔn)地匹配風(fēng)險(xiǎn)并將價(jià)格差異化，就需要更為靈活的定價(jià)空間，于是調(diào)整定價(jià)系數(shù)區(qū)間就成了行業(yè)關(guān)注的焦點(diǎn)。

所謂車(chē)險(xiǎn)自主定價(jià)系數(shù)，是保險(xiǎn)公司在基準(zhǔn)保費(fèi)基礎(chǔ)上，根據(jù)車(chē)型風(fēng)險(xiǎn)、使用性質(zhì)、車(chē)主駕駛行為等因素進(jìn)行浮動(dòng)調(diào)整的區(qū)間因子。系數(shù)的浮動(dòng)范圍，直接決定了險(xiǎn)企的定價(jià)邊界，而區(qū)間范圍的不斷擴(kuò)大，往往意味著險(xiǎn)企在定價(jià)端能夠獲得更靈活的空間，也意味著消費(fèi)者的車(chē)險(xiǎn)價(jià)格與其風(fēng)險(xiǎn)水平將更加匹配，進(jìn)一步減少低風(fēng)險(xiǎn)客戶(hù)補(bǔ)貼高風(fēng)險(xiǎn)客戶(hù)的情況。

2020年，車(chē)險(xiǎn)行業(yè)推行全面綜合改革，將自主渠道系數(shù)與自主核保系數(shù)合并為自主定價(jià)系數(shù)，隨后定價(jià)系數(shù)區(qū)間不斷擴(kuò)大便成了趨勢(shì)。2023年，燃油車(chē)自主定價(jià)系數(shù)區(qū)間一次性由[0.65，1.35]擴(kuò)展至[0.5，1.5]，但新能源車(chē)的定價(jià)系數(shù)沒(méi)有同步推行。

2024年，金融監(jiān)管總局財(cái)險(xiǎn)司下發(fā)《關(guān)于推進(jìn)新能源車(chē)險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展有關(guān)工作的通知（征求意見(jiàn)稿）》，提出新能源商業(yè)車(chē)險(xiǎn)的自主定價(jià)系數(shù)范圍由原來(lái)的[0.65，1.35]調(diào)整為[0.5，1.5]執(zhí)行，但上述文件未正式發(fā)布。

2025年9月，新能源車(chē)險(xiǎn)自主定價(jià)系數(shù)首次進(jìn)行調(diào)整，區(qū)間從[0.65，1.35]擴(kuò)展至[0.6，1.4]。

近期，新能源車(chē)險(xiǎn)自主定價(jià)系數(shù)進(jìn)行第二次微調(diào)，區(qū)間從原來(lái)的[0.6，1.4]，進(jìn)一步擴(kuò)大至[0.55，1.45]。

對(duì)于此次調(diào)整，某險(xiǎn)企車(chē)險(xiǎn)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人表示，是按照預(yù)定安排在執(zhí)行，逐步對(duì)齊燃油車(chē)定價(jià)系數(shù)。

對(duì)保費(fèi)有何影響？

對(duì)于車(chē)主而言，車(chē)險(xiǎn)定價(jià)系數(shù)的調(diào)整直接影響保費(fèi)。那么，此次系數(shù)微調(diào)將如何影響新能源車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)？

此前，新能源車(chē)險(xiǎn)的自主定價(jià)系數(shù)范圍為[0.6，1.4]，而調(diào)整后則為[0.55，1.45]。如果按照“商業(yè)車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)=基準(zhǔn)保費(fèi)×NCD（無(wú)賠款優(yōu)待）系數(shù)×自主定價(jià)系數(shù)”來(lái)計(jì)算，理論上調(diào)整后車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)最高可降價(jià)8%左右，最高可漲價(jià)3%左右。從數(shù)據(jù)來(lái)看，調(diào)整后，車(chē)主的車(chē)險(xiǎn)降價(jià)空間還是比較大的，但有些高風(fēng)險(xiǎn)車(chē)的保費(fèi)也會(huì)因此變得更貴。

“從調(diào)整系數(shù)和當(dāng)前的價(jià)格空間來(lái)看，大部分車(chē)主的保費(fèi)不會(huì)受到太大的影響，個(gè)別高風(fēng)險(xiǎn)車(chē)輛可能會(huì)出現(xiàn)保費(fèi)上漲的趨勢(shì)?！鄙鲜鰳I(yè)內(nèi)人士對(duì)記者表示，去年行業(yè)針對(duì)投保難、投保貴的運(yùn)營(yíng)車(chē)輛已經(jīng)推出“車(chē)險(xiǎn)好投保”平臺(tái)，已經(jīng)解決了很多新能源車(chē)險(xiǎn)投保難題，所以整體看，本次調(diào)整不會(huì)出現(xiàn)較大的影響。

數(shù)據(jù)顯示，2025年1月25日，“車(chē)險(xiǎn)好投?！逼脚_(tái)上線，截至2025年10月，平臺(tái)已接入37家財(cái)險(xiǎn)公司，已有110多萬(wàn)輛車(chē)順利通過(guò)平臺(tái)投保，提供保障1.1萬(wàn)億元。

2025年10月，“車(chē)險(xiǎn)好投保”平臺(tái)還增設(shè)燃油營(yíng)運(yùn)車(chē)輛投保入口，重點(diǎn)解決高賠付風(fēng)險(xiǎn)燃油營(yíng)運(yùn)車(chē)輛“投保難”問(wèn)題。

需要指出的是，新能源車(chē)險(xiǎn)所面臨的情況，也不單純是定價(jià)系數(shù)的問(wèn)題，還有理賠以及涉及產(chǎn)品形態(tài)、技術(shù)變革、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估等多個(gè)維度的系統(tǒng)性挑戰(zhàn)。此外，新能源車(chē)快速迭代、L3級(jí)有條件自動(dòng)駕駛汽車(chē)的上市等，都將給新能源車(chē)險(xiǎn)承保帶來(lái)挑戰(zhàn)。

今年全國(guó)兩會(huì)期間，全國(guó)人大代表、中國(guó)太保戰(zhàn)略研究中心（ESG辦公室）主任周燕芳就促進(jìn)新能源車(chē)險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展提出建議。其表示，新能源汽車(chē)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)復(fù)雜、風(fēng)險(xiǎn)特征多樣，需要更加精細(xì)化的產(chǎn)品設(shè)計(jì)和定價(jià)機(jī)制。在產(chǎn)品創(chuàng)新方面，建議明確政策導(dǎo)向，盡快推進(jìn)智能駕駛、換電技術(shù)、車(chē)電分離等新興領(lǐng)域的保險(xiǎn)產(chǎn)品開(kāi)發(fā)，出臺(tái)相應(yīng)指導(dǎo)意見(jiàn)，為行業(yè)創(chuàng)新提供合規(guī)空間和制度預(yù)期。在定價(jià)機(jī)制方面，實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)分類(lèi)監(jiān)管，引導(dǎo)行業(yè)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較低的家用車(chē)輛豐富增值服務(wù)供給，探索基于駕駛行為的動(dòng)態(tài)定價(jià)模式。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較高的營(yíng)運(yùn)車(chē)輛，推動(dòng)建立與行駛里程、使用強(qiáng)度、電池健康度等指標(biāo)掛鉤的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)模型，實(shí)現(xiàn)保障覆蓋與風(fēng)險(xiǎn)水平的精準(zhǔn)匹配。

封面圖片來(lái)源：每經(jīng)媒資庫(kù)